Opzione Trading Position Sizing

Swing Trading Breaking Down Swing Trading Il commerciante deve agire rapidamente per trovare situazioni in cui un magazzino ha la straordinaria capacità di muoversi in un così breve lasso di tempo. Pertanto, swing trading è utilizzato principalmente dai commercianti a casa e il giorno. I grandi istituti commercio di dimensioni troppo grandi per muoversi dentro e fuori delle scorte rapidamente. Il singolo operatore è in grado di sfruttare tali movimenti di magazzino a breve termine senza dover competere con i grandi operatori commerciali. Swing trading comporta che detiene una posizione lunga o corta, almeno durante la notte e o fino a diverse settimane. L'obiettivo è quello di catturare un prezzo più grande mossa di quanto sia possibile su una base intra-day. Swing trading assume una più ampia fascia di prezzo e movimento di prezzi e richiede pertanto la posizione attento dimensionamento per ridurre al minimo il rischio di ribasso. Swing trading può coinvolgere un mix di analisi fondamentale e tecnica. Altalena traffici di solito si basano su grandi grafici lasso di tempo tra il 15 minuti, 60 minuti, tutti i giorni e grafici settimanali. Altalena commerci tendono a richiedere più tempo di mantenimento per generare il movimento di prezzo previsto. Day Trading Versus Swing Trading La distinzione tra swing trading e commercio di giorno è il tempo di posizione di tenuta. Swing trading coinvolge almeno una presa durante la notte, mentre il giorno di negoziazione chiude le posizioni prima della chiusura del mercato. posizioni di giorno di negoziazione sono segmentati per un solo giorno. Swing trading comporta tenuta per diversi giorni o settimane. Tenendo durante la notte, il commerciante di oscillazione comporta l'imprevedibilità del rischio durante la notte con conseguente lacune su o giù contro la posizione. Intraprendendo il rischio durante la notte, oscillare compravendite si realizza con una dimensione di posizione più piccolo rispetto al giorno di negoziazione, che utilizza i formati di posizione più grandi di solito coinvolgono leva attraverso margine di negoziazione giorno. Swing trading può utilizzare il margine durante la notte del 50 se l'account è conforme alla regola giornata tipo di commercio (PDT) di mantenere almeno 25.000 in conto capitale. Swing trading sul margine può essere più rischioso in caso di una chiamata di margine innesca. Un commerciante di oscillazione tende a cercare di più giorni modelli di grafico. Alcuni dei modelli più comuni riguardano in movimento crossover medi. modelli di tazza-e-maniglia, la testa e modelli spalle. bandiere, e triangoli. candelieri inversione chiave. quali martelli per fondi di inversione e stelle cadenti per piani di prezzo inversione, sono comunemente utilizzati in aggiunta ad altri indicatori di escogitare un piano di gioco di trading solido. Stop-perdite tendono ad essere anche più ampio quando swing trading per abbinare il proporzionale target. Options profitto scadenza spiegato Hanno un limite di tempo. Quello è completamente diverso da come gli stock commerciali. Quindi, se hai intenzione di negoziare opzioni, si sta andando ad avere per padroneggiare gli angoli più riposti di opzioni di scadenza. Questa guida risponde a ogni singola domanda Perché Opzioni di scadenza (OpEx) è così importante se si proviene da un fondo di trading direzionale (cioè lungo o corto), allora probabilmente ci si concentra solo su quando un titolo o mercato sta andando. Ma questa è solo una parte dell'equazione opzione di scambio. La sua nota come delta. I veri rischi nel mercato delle opzioni provengono da due cose: Theta - il cambio di un prezzo dell'opzione nel corso del tempo Gamma - la vostra sensibilità al movimento dei prezzi una mancata comprensione di questi rischi fanno sì che il youll mettere il portafoglio in pericolo. soprattutto con l'avvicinarsi opzioni di scadenza. Se siete all'oscuro dei veri meccanismi della scadenza delle opzioni, assicuratevi di leggere questo prima di commercio un'altra opzione. Come funziona la scadenza delle opzioni di lavoro Quando si scende ad esso, il mercato finanziario è interamente circa i contratti. Se si acquista uno stock, la sua fondamentalmente un contratto che ti dà la proprietà parte di una società, in cambio di un prezzo. Ma le opzioni non sono sulla proprietà. La sua circa il trasferimento o il rischio. Il suo un contratto basato sulle transazioni. Ci sono due tipi di opzioni, una chiamata e una put. E ci sono due tipi di partecipanti, acquirenti e venditori. Questo ci lascia con quattro risultati: Se siete un'opzione acquirente, è possibile utilizzare tale contratto in qualsiasi momento. Questo è noto come esercizio del contratto. Se siete un'opzione venditore, si ha l'obbligo di effettuare transazioni magazzino. Questo è noto come assegnazione. Il terzo Sabato del mese, se si dispone di tutte le opzioni che si trovano in the money. vi verrà assegnato. Questo processo è noto come insediamento. L'operazione in queste opzioni viene gestita tra voi, il vostro broker e l'Options Clearing Corporation. È non tratterà direttamente con il commerciante sull'altro lato dell'opzione. Se sei lunghe opzioni che sono in denaro, si inizierà automaticamente il processo di risoluzione. Se non vuole che questo accada, si dovrà chiamare il proprio broker. Perché non Delle opzioni di denaro vengono assegnati Ogni opzione ha un prezzo che l'acquirente può acquistare o vendere il stock-- questo è noto come il prezzo di esercizio. Se è più conveniente per ottenere il titolo sul mercato, allora perché si utilizza l'opzione Se lo stock è scambiato a 79, il che rende più senso. L'acquisto del titolo sul mercato a 79 o utilizzando l'opzione di acquistare le azioni a 80 Il primo, naturalmente. Così in scadenza, questi fuori delle opzioni di denaro scadrà senza valore. Quali sono le opzioni di scadenza Date Tecnicamente, la scadenza si verifica il Sabato. Quello è quando si verifica in realtà insediamento. Ma dal momento che i mercati dont effettivamente commercio il Sabato, trattiamo Venerdì come la data di scadenza efficace. Per i contratti di opzione mensili, la scadenza è il terzo Venerdì di ogni mese. Con l'introduzione di opzioni settimanali nel mix, ora abbiamo opzioni che scadono ogni Venerdì. Il CBOE ha un calendario a portata di mano che è possibile scaricare e stampare per la vostra scrivania. Sono Ci eccezioni C'è una manciata di date di scadenza goofy su specifiche schede opzioni. Per le opzioni mensili SPX, si fermano negoziazione in Giovedi, e il valore di liquidazione si basa su una stampa di apertura Venerdì mattina. Questi contratti sono liquidati in cash significa che non c'è vero incarico ma invece si guarda il valore intrinseco delle opzioni e convertirlo in contanti. Ecco dove si può ottenere strano. opzioni settimanali SPX sono regolati il ​​Venerdì alla chiusura. Quindi, se si sta operando intorno OpEx con l'SPX è necessario verificare se il suo un contratto settimanale o mensile. Come fare le opzioni commercio alla scadenza Quando guardiamo i prezzi delle opzioni, abbiamo generalmente seguono un modello tradizionale. Siamo in grado di guardare le cose che influenzano il prezzo delle opzioni, noto come i greci. Ma quando il mercato si dirige in scadenza delle opzioni, cose strane possono accadere. E 'molto simile a confronto la fisica delle particelle tradizionale con ciò che accade a livello quantistico. C'è un concetto che io chiamo l'impulso gamma. Se si guarda a una call option in scadenza, ha il profilo di rischio: Yup. La sua una Call Option. Sappiamo che se l'opzione è out of the money, avrà alcuna esposizione direzionale (0 delta), e se l'opzione è in the money si comporterà come magazzino (100 delta). notare due diversi valori per Delta La gamma di un'opzione è il cambiamento del delta rispetto al prezzo. Quindi c'è questa discontinuità proprio al prezzo-- sciopero e la gamma delle opzioni può essere rappresentato da una funzione di Dirac. Questo è quello che io chiamo un impulso gamma. Non farsi prendere dalla parte sbagliata di questa. Se si dispone di un'opzione che passa da OTM a ITM molto rapidamente, i rischi cambiare drasticamente. Che cosa succede se non ho abbastanza denaro per coprire assegnazione Questo è dove si fa interessante. E questo è il motivo per cui è necessario essere vigili in scadenza. Se si dispone di una breve opzione che va in denaro in scadenza, è necessario soddisfare tale operazione. Se non avete abbastanza capitale, si otterrà una chiamata di margine il Lunedi. Hai anche il rischio gap. Questo è accaduto a me nel 2007. Ho avuto un condor ferro abbastanza decente dimensioni nel BIDU. Questo è stato di nuovo prima del loro 10: 1 Split. Ho trovato il Sabato che il breve opzioni erano scaduti in the money, e che ora ha avuto una posizione lunga sul considerevole in BIDU. Ho avuto la fortuna di vedere gap BIDU il Lunedi seguente e sono uscito per un guadagno. Ma. mai più. Assicurarsi che i libri sono cancellati fuori tutto nelle opzioni di denaro se non volete ottenere assegnato. Che cosa se Im breve una chiamata senza magazzino Se si dispone di un call venduta, vi verrà data una posizione corta se non possedere già il titolo. Questo è noto come chiamata nuda piuttosto che una chiamata coperta. Margine di tenere questo breve è determinato dal vostro broker, e per eliminare la breve si dovrà acquistare per chiudere su quel magazzino. Che dire di opzioni di pinning può ottenere Assegnato precoce Ci sono due tipi di opzioni: americana ed europea. Con le opzioni di tipo europeo, non potete ottenere assegnato in anticipo. Con stile americano, è possibile ottenere assegnato ogni volta che il compratore dell'opzione voglia. Che cosa succede se io non voglio ottenere assegnato Quindi sei venuta in opzioni di scadenza con le opzioni brevi, che sono in the money. E non volete essere breve lo stock o possedere lo stock. Soluzione 1: Mai scendere a scadenza delle opzioni con le opzioni di denaro. Essere proattivi con i vostri commerci. Soluzione 2: Chiudere il nell'opzione soldi completamente. Questo può essere difficile in opzioni scadenza come la liquidità si secca e si sarà costretti a prendere un prezzo peggiore. Soluzione 3: Stendete la vostra opzione in tempo o il prezzo. Questi tipi di panini, come dettagliato nel mio corso di negoziazione di opzioni, si sposteranno la propria posizione in un contratto diverso che ha più valore del tempo, o è out of the money. Questi sono conosciuti come rotoli di calendario, rotoli verticali e diagonali rotoli. Una buona regola è che se la vostra opzione non ha alcun valore estrinseco (premio di tempo) a sinistra, allora è necessario regolare la vostra posizione. Come fare soldi negoziazione intorno scadenza A causa di questo impulso di gamma abbiamo parlato in precedenza, i rischi ei benefici sono molto, molto più alto rispetto ai normali opzioni Tarding. Theres due gruppi di OpEx mestieri per prendere in considerazione: le strategie di opzione di acquisto e vendita di strategie di opzione. strategie di opzione di acquisto tentano di fare i soldi se il titolo sottostante vede una mossa più veloce di quello che le opzioni stanno valutando in. Il risultato viene tecnicamente dal delta (esposizione direzionale), ma dal momento che si tratta di un commercio lungo gamma, l'esposizione direzionale possono cambiare rapidamente portando a enormi profitti nel brevissimo termine. Il rischio principale è tempo di decadimento. Opzione strategie di vendita tentano di fare i soldi se lo stock doesnt muoversi più di tanto. Dal momento che si sta vendendo opzioni che si desidera acquistare di nuovo a un prezzo inferiore. E poiché premio di opzione decade molto veloce in OpEx, la maggior parte dei profitti provengono da guadagni theta. Il rischio principale è se il titolo si muove contro di voi e la vostra esposizione direzionale spegne. Opzioni di scadenza Esempi strategia di trading che facciamo commercio intorno OpEx a Iwo Premium. Qui ci sono alcune delle strategie che utilizziamo: Settimanale Straddle Buys Questo è un puro gioco di volatilità. Se pensiamo che il mercato delle opzioni è abbastanza a buon mercato e il brodo è pronto a muoversi, saremo noi ad acquistare straddle settimanali. A titolo di esempio, un avviso di commercio è stato inviato a comprare il straddle AAPL 517.50 per 5,25. Se AAPL ha visto più di 5 punti di movimento in entrambe le direzioni, mer essere in pareggio. Qualcosa di più sarebbe il profitto. Il giorno successivo, AAPL spostato su 9 punti, portando ad un utile di oltre 400 per straddle: Questo commercio è rischioso perché ha la possibilità di andare a pieno la perdita in meno di 5 giorni. Posizione dimensionamento e la gestione del rischio aggressiva è la chiave qui. Diffusione Vendita Fades Quando un magazzino individuo va parabolica o svende difficile, cercheremo di svanire il commercio da una acquisto in-the-money mette o vendendo spread OTM. Con la vendita del mercato off dura nel mese di dicembre e il VIX chiodare up, premio settimanali SPX bastasse a venderli alto. Quindi un avviso di commercio è stato inviato a vendere la SPX 17.501.745 put spread per 0.90: Una volta che il rischio è venuto fuori dal mercato, siamo stati in grado di catturare pieno credito al commercio. Biglietti del lotto Queste sono ad alto rischio, commerci alta ricompensa che speculano rigorosamente sulla direzione di un magazzino. Generalmente un magazzino svilupperà una messa a punto tecnica di breve termine che sembra risolversi nel corso di ore invece di giorni. A causa di questo breve lasso di tempo, erano confortevoli con l'acquisto di chiamate settimanali o put. Queste operazioni sono effettuate solo in chat room, in quanto sono in rapida evoluzione e molto rischioso. Questi sono solo alcuni dei mestieri che prendiamo nel IWO Premium quadro. Se si ritiene che la sua una misura giusta per voi, venite a scoprire il nostro servizio di trading. Commenti su questa voce sono chiusi. Ospite 4 anni fa Ho sentito che le opzioni settimanali smussano essere assegnati. È vero Brent 4 anni fa, che completamente falso. opzioni settimanali possono essere esercitati e assegnati come qualsiasi altra opzione. Tutta la ragione la sua chiamata un'opzione è perché qualcuno ha la possibilità di esercitarlo (e quindi, assegnare un venditore). stockpick 4 anni fa Che cosa succede quando una grossa fetta di call option scadenza. Esempio, ora Scty è scambiato vicino un'opzione call 60. 3000 sono in scadenza nel giro di pochi giorni con X60. Sono sicuro che questo non è un caso. Ci può spiegare che cosa sta succedendo e cosa succederà dopo la scadenza. Sono quelle opzioni in possesso del titolo verso il basso o è lo stock andando tuffo in 1 weekPosition Dimensionamento L'intervista che segue è uno youll desidera stampare e leggere ancora e ancora fino a quando non diventa una seconda natura. La sua una delle idee più importanti qualsiasi investitore può imparare. Il suo un elemento essenziale del successo per tutti, dal principiante investire conservatore per la pensione alla operatore professionale a breve termine. Ignorando questa idea è responsabile per più perdite rispetto a qualsiasi altro errore di investimento. Per spiegare questa idea, diamo il benvenuto a Brian Hunt. Brian è un investitore di successo privato e commerciante, e l'ex redattore capo di Stansberry Research, uno dei countrys più grandi aziende finanziarie-editoria indipendente. Se siete alla ricerca di prendere il vostro investimento o di trading al livello successivo, è necessario padroneggiare questa idea. Stansberry di ricerca: Brian, una delle cose più importanti che qualsiasi nuovo investitore può imparare è la posizione corretto dimensionamento. Si può definire l'idea per noi Brian Hunt: Certo. Posizione dimensionamento è una parte incredibilmente importante del vostro investimento o strategia di trading. Se non conoscere le basi di questo concetto, la sua youll improbabile mai avere successo nel mercato. Fortunatamente, il suo un concetto facile da afferrare. Posizione dimensionamento è la parte del tuo investimento o strategia di trading che ti dice quanti soldi per mettere in un determinato traffico. Ad esempio, supponiamo che un investitore ha un conto di 100.000. Se questo investitore acquista 1.000 dollari di azioni di società ABC, la sua dimensione posizione sarebbe 1 del suo capitale totale. Se l'investitore ha acquistato 3.000 del valore di magazzino, la sua dimensione è la posizione 3 del suo capitale totale. Molte persone pensano di dimensioni posizione in termini di numero di azioni possedute di una particolare azione. Ma l'investitore di successo pensa in termini di percentuale del proprio conto totale è in una particolare azione. Stansberry Ricerca: Perché è la posizione dimensionamento così importante Hunt: Posizione dimensionamento è il primo e probabilmente più importante modo gli investitori possono proteggersi da cosa è conosciuta come la perdita catastrofica. La perdita catastrofica è il tipo di perdita che cancella un grande pezzo del vostro conto d'investimento. Proprio il tipo di perdita che termina la carriera. e anche matrimoni. La perdita catastrofica si verifica in genere quando un professionista o un investitore prende una dimensione di posizione molto più grande di quanto dovrebbe. L'inferno trovare un magazzino, merce, o di opzione hes commerciali davvero entusiasta, iniziare a sognare di tutti i profitti che poteva fare, e poi fare una scommessa enorme. L'inferno posto 20, 30, 40 o più del suo conto in quella idea. L'inferno altalena per le recinzioni e acquistare 2.000 azioni di una società invece di un più sensibili 300 azioni. L'inferno acquistare 20 contratti di opzione quando dovrebbe comprare tre. Il danno evidente dalla perdita catastrofica è finanziaria. Forse questo investitore che inizia con 100.000 subisce una catastrofica perdita 80 e rimane con 20.000. Ci vuole maggior parte delle persone anni per fare indietro quei soldi dal loro lavoro. Ma il danno meno evidente è peggio che perdere denaro. La sua il trauma mentale che molte persone mai recuperare. Essi possono ottenere messo fuori di investire sempre. Hanno appena bastone il loro denaro in banca e smettere di cercare. Si considerano i guasti. Vedono anni di duro lavoro, come rappresentato dal denaro che accumulati dal loro lavoro o per affari gettati nella toilette. La sua vita una pillola difficile da ingoiare. La loro fiducia viene frantumato. Quindi, chiaramente, si vuole evitare la perdita catastrofica a tutti i costi. E la prima linea di difesa è di dimensioni correttamente le posizioni. Stansberry di ricerca: Quali sono le linee guida per la scelta di un formato Hunt posizione: La maggior parte dei grandi investitori vi dirà di non mettere mai più di 4 o 5 del tuo account in qualsiasi posizione. Alcuni professionisti solito mettere più di 3 in una posizione. Uno cento, che è un rischio molto più basso per posizione, è migliore per la maggior parte delle persone. investitori esperti possono variare le dimensioni di posizione a seconda del particolare investimento. Ad esempio, quando si acquista un sicuro, economico dividendo in azioni, una dimensione carica di fino a 5 può essere adatto. Alcuni gestori che hanno fatto un sacco di compiti a casa su un'idea e ritengono che il rischio di un calo significativo è quasi inesistente sarà anche andare più in alto 10 o 20, ma questo è un rischio maggiore rispetto l'investitore medio dovrebbe assumere. Quando si tratta di veicoli più volatili come speculando sui titoli junior risorsa o di negoziazione formati di posizione opzioni dovrebbero essere molto più piccolo. come un mezzo per cento. o 1. Purtroppo, la maggior parte dei novizi sarà rischiare tre, cinque, o 10 volte tanto quanto dovrebbero. La sua una ricetta per il disastro se la società o la merce che possiedono subisce una grande, mossa imprevista. o quando il mercato in generale soffre di una grande mossa imprevista. Questi grandi, movimenti imprevisti accadono con maggiore frequenza rispetto maggior parte delle persone si rendono conto. Stansberry di ricerca: Puoi spiegare come la matematica funziona con la posizione dimensionamento Hunt. Sì. Ma prima ho bisogno di spiegare un concetto che va di pari passo con la determinazione della posizione corretto dimensionamento: stop loss di protezione. Una perdita stop protettivo è un prezzo predeterminato al quale si uscire da una posizione se si muove contro di voi. Il suo punto di zio in cui si dice, Bene, Im sbagliato su questo, il momento di tagliare le mie perdite e andare avanti. La maggior parte delle persone utilizzano le perdite di arresto che sono una certa percentuale del loro prezzo di acquisto. Ad esempio, se un commerciante acquista un titolo a 10 dollari per azione, potrebbe considerare l'utilizzo di una perdita del 10 fermata. Se il titolo va contro di lui, avrebbe uscire dalla posizione in 9 per azione. o 10 inferiore al suo prezzo di acquisto. Se quello stesso operatore utilizza uno stop loss di 25, avrebbe venduto la sua posizione, se è sceso al 7,50 per azione, che è 25 meno di 10. In generale, uno stop loss su 5 è considerato un arresto stretto che è vicino al vostro acquisto prezzo e una perdita del 50 fermata è considerato una grande stop che è una lunga strada da il prezzo di acquisto. La combinazione di posizione intelligente dimensionamento con stop loss garantirà il trader o investitore una vita di successo. Per fare questo, è necessario comprendere il concetto molte persone chiamano R. Stansberry di ricerca: Si prega di spiegare. Hunt. R è il valore si rischia su un qualsiasi determinato investimento. E 'il fondamento di tutte le strategie di posizione-dimensionamento. Ad esempio, consente di tornare all'esempio della investitore con un account 100.000. Bene lo chiamano Joe. Joe crede società ABC è un grande investimento, e decide di acquistarlo a 20 dollari per azione. Ma quante azioni avrebbe dovuto comprare Se egli acquista troppi, potrebbe subire una perdita catastrofica se uno scandalo contabile colpisce l'azienda. Se si compra troppo poco, hes non capitalizzando la sua grande idea. Ecco dove la posizione intelligente ridimensionamento entra in gioco. Ecco dove l'investitore deve calcolare la sua R. R viene calcolato da altri due numeri. Uno è la dimensione totale conto. In questo caso, la sua 100.000. L'altro numero è la percentuale del rischio totale conto youll in qualsiasi posizione. Diciamo che Joe decide di rischiare 1 del suo conto 100.000 sulla posizione. In questo caso la sua R è 1.000. Se ha deciso di dial-up il suo rischio a 2 di tutto il suo conto, il suo R sarebbe 2.000. Se era un novizio o estremamente conservatore, potrebbe andare con 0,5, o un R di 500. Joe sta per inserire uno stop loss di protezione 25 sulla sua posizione di ABC. Con queste due informazioni, si può ora procedere a ritroso e determinare il numero di azioni che dovrebbe comprare. Ricorda. Joes R è di 1.000, e hes utilizzando una perdita di 25 stop. Per calcolare quanto grande la posizione sarà, il primo passo è quello di dividere sempre il 100 dal suo stop loss. Nel caso in cui Joes, 100 diviso per 25 risultati su quattro. Ora, si esibisce il prossimo passo nel capire la sua dimensione della posizione. Poi prende quel numero quattro e lo moltiplica per il suo R del 1000. Quattro volte 1.000 è 4.000, il che significa che Joe può comprare 4.000 vale la pena di ABC magazzino. o 200 azioni a 20 dollari per azione. Se ABC declina 25, l'inferno perdere 1.000 25 delle sue 4.000 e uscire dalla posizione. Questo è tutto. Questo è tutto quello che serve per praticare la posizione di dimensionamento intelligente. Note legali: Stansberry Research LLC (Stansberry Research) è una casa editrice e gli indicatori, le strategie, rapporti, articoli e tutte le altre caratteristiche dei nostri prodotti vengono forniti solo a scopo informativo e didattico e non devono essere interpretati come consigli di investimento personalizzati. I nostri consigli e analisi si basano su documenti SEC, attualità, interviste, comunicati stampa aziendali, e ciò che weve imparato come giornalisti finanziari. Può contenere errori e non dovrebbe prendere alcuna decisione di investimento basata esclusivamente su ciò che si legge qui. La sua vostri soldi e la vostra responsabilità. I lettori devono essere consapevoli che le scorte commerciali e tutti gli altri strumenti finanziari comporta dei rischi. La performance passata non è garanzia di risultati futuri, e noi non garantiamo che ogni cliente sarà o è probabile che per ottenere risultati simili. Le nostre testimonianze sono le parole di abbonati reali ricevute in lettere reali, e-mail, e altri feedback che non sono stati pagati per le loro testimonianze. Testimonianze sono stampate sotto pseudonimi per proteggere la privacy, e modificati per la lunghezza. Le loro affermazioni non sono stati verificati e controllati per la precisione in modo indipendente. Non sappiamo quanto denaro è stato rischiato, quale parte del loro portafoglio totale sono stati stanziati, o per quanto tempo che possedevano la sicurezza. Noi non affermare che i risultati sperimentati da tali abbonati sono tipiche e si dovrà probabilmente risultati diversi. Eventuali risultati delle prestazioni delle nostre raccomandazioni preparate da Stansberry La ricerca non si basano sulla effettiva negoziazione di titoli, ma sono invece basate su un conto di trading ipotetica. risultati ipotetici hanno molti limiti intrinseci. I risultati effettivi possono variare. Stansberry ricerca vieta espressamente i suoi scrittori di avere un interesse finanziario in alcuna sicurezza raccomandano ai nostri abbonati. E tutto Stansberry di ricerca (e collegate), dipendenti e agenti devono attendere 24 ore dopo una raccomandazione di commercio iniziale è pubblicato su Internet, o 72 ore dopo una pubblicazione di direct mail viene inviata, prima di agire su tale raccomandazione. 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